中金发表研报指,信义能源(03868.HK) +0.210 (+26.250%) 沽空 $7.27百万; 比率 2.551% 2024财年营业收入按年增长7%;归母净利润按年减少12%,跌幅较2024财年上半年收窄,业绩表现符合该行预期。
中金提及,考虑到收购计划及光伏电价的不确定性,因而将信义能源2025财年营收预测下调20%至23.94亿元人民币。由於高息贷款置换接近尾声,股息预缴税和财务成本有望压降,部分抵销营收下滑影响,故下调2025财年盈利预测4%至9.49亿元人民币,并引入2026财年盈利预测为10.16亿元人民币。
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中金维持对信义能源的「中性」评级,目标价下调7%至0.96元。(js/j)(港股报价延迟最少十五分钟。沽空资料截至 2025-03-03 16:25。)
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