我們是中國領先的期貨公司，為客戶提供全球金融服務。根據弗若斯特沙利文報告，我們按2024年的總收入計在中國所有期貨公司中排名第八，按2024年總收入計在所有非金融機構相關期貨公司中排名第一。本集團的主要重點乃於中國境內及國際市場提供期貨及衍生品服務。憑藉我們數十年經驗積累形成的對中國及境外客戶需求的理解，以及我們對全球金融及衍生品市場的敏銳洞察力，我們為實業客戶、金融機構及個人投資者提供全面且定製化的衍生品及風險管理服務。我們亦致力於為中國及境外投資者提供更加多元化的財富管理服務。
我們於1996年成立，總部位於中國杭州，多年來致力於業務發展、技術應用、專業服務提供及內部控制強化方面。我們作為一家中國內地期貨經紀服務提供商起步，已發展成為一個綜合性的全球金融服務平台，我們的產品服務包括中國境內期貨經紀、中國境內風險管理服務、中國境內財富管理以及境外金融服務，涵蓋了期貨及衍生品的價值鏈。
我們相信期貨與衍生品市場在經濟與金融體系中扮演著重要的角色，促進價格發現、風險管理與資源配置。該等市場與企業、投資者及消費者息息相關，有助於經營穩定、商品流通、供應及價格的穩定。中國政府積極鼓勵利用期貨及衍生品市場支持實體經濟，優化商品期貨以促進農業、製造業及綠色發展，加強金融期貨以穩定資本市場，推動國際市場拓展。
我們已在涵蓋多種服務類型、跨國範圍覆蓋及多元化資產類別方面實施了多元化戰略，此策略最終促成了在全球化框架下形成全面的金融服務產品網絡。具體而言：
‧全球網絡：自2006年以來，我們一直是積極落實國際化策略的中國內地首批期貨公司之一。憑藉我們在主要金融中心的境外分支機構網絡，我們的服務範圍遍及亞洲、北美及歐洲，提供全天候的跨市場交易服務。通過整合我們在中國內地及境外的平台，我們成功降低了任何單一市場對我們業務運營的影響。
‧多元業務組合：我們維持著全面且多元化的業務佈局，涵蓋期貨及衍生品市場的主要價值鏈。我們的產品組合涵蓋多種不同的資產類別，包括期貨及現貨大宗商品（包括農產品、工業品、能源及化工產品以及金屬），以及股票和固定收益證券。從交易執行到風險管理及從財富管理到境外金融服務，我們為這些價值鏈提供端到端的全面服務，構建了一個堅實的業務框架。
‧交易所交易產品及場外交易產品。我們整合了交易所交易及場外交易，以滿足客戶多樣化的需求，彰顯我們整合和分配多種不同產品、準確識別市場和客戶需求及提供專業和定製化風險管理服務的能力。
‧公募基金及私募產品。我們同時提供公募基金產品和資產管理服務。通過將公募及私募產品整合在我們的財富管理體系之下，我們努力服務於具有不同風險偏好及投資需求的客戶。
‧期貨及現貨產品。我們的中國境內風險管理服務業務通過整合現貨和期貨業務，在支持實體經濟方面發揮著至關重要的作用。我們憑藉所提供的服務於產業價值鏈中運營，幫助企業管理市場風險。
‧線上及線下。我們的線上平台及分支機構網絡協同運作，提供無縫銜接的客戶體驗。客戶可在我們的分支機構接受個性化服務，同時可在線上渠道便捷地進行交易及獲得支持。
我們是中國期貨行業首批成立的公司之一，為行業從早期發展為成熟市場作出了貢獻。與境外金融服務提供商相比，在跨境衍生品業務方面，我們深得中國實業客戶及機構客戶的信任。我們中國境內期貨經紀業務的企業登記客戶數量從截至2022年12月31日的4,266家穩步增長至截至2023年12月31日的4,672家，同比增長9.5%。於截至2024年12月31日進一步增至5,089家，同比增長8.9%，並增至截至2025年6月30日止六個月的5,279家，增長3.7%。我們中國境內期貨經紀業務的金融機構登記客戶數量從截至2022年12月22日的1,140家增至截至2023年12月31日的1,488家，同比增長30.5%。於截至2024年12月31日進一步增長至1,770家，同比增長19.0%，並增至截至2025年6月30日止六個月的1,872家，增長5.8%。截至2024年12月31日，我們的中國境內期貨經紀業務的客戶權益達到人民幣316億元，較2022年12月31日增長了65.4%，而中國期貨行業的複合年增長率為1.9%。
截至2022年、2023年及2024年12月31日以及2025年6月30日，我們境外期貨、證券及槓桿式外匯經紀服務的客戶權益總額分別約為119億港元、125億港元、138億港元及178億港元，而我們的境外資產管理業務的AUM分別約為20億港元、23億港元、25億港元及34億港元。
我們已建立的IT基礎設施，對我們的業務營運、企業管治及風險管理至關重要。我們曾獲得多項榮譽，彰顯我們在利用技術實現卓越表現和創新方面的領先地位。我們的技術基礎設施具有顯著優勢，特別是以客戶為中心的南華期貨App。我們利用例如第五代NHTD交易系統和睿華風險管理業務風控系統等創新系統進行高頻監控和穩健的風險管理，此外，我們的全球數據中心網絡包含150多個服務器機櫃，確保交易安全高效。我們採用「兩地三中心」的彈性數據中心架構，可提高運營穩定性及網絡安全。
於往績記錄期間，我們藉助跨國網絡、業務組合及科技賦能的能力，推動了財務增長。我們的年度利潤從2022年的人民幣245.9百萬元增至2024年的人民幣458.0百萬元，複合年增長率為36.5%。我們的期間利潤保持穩定，截至2024年6月30日止六個月及截至2025年6月30日止六個月分別為人民幣230.5百萬元及人民幣231.3百萬元。於往績記錄期間，我們的加權平均淨資產收益率呈改善趨勢，並展現持續的韌性，於2022年、2023年及2024年以及截至2024年及2025年6月30日止六個月分別達致7.75%、11.46%、11.71%、6.03%及5.51%。
資料來源: 南華期貨股份 (02691) 招股書 [公開發售日期 : 2025/12/12) |